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• SAMG엔터

  어느새 PER 10배 초반
  목표가 없음 | 투자의견 없음

  신한투자증권
  3분기 영화 개봉 앞두고 관심 환기 기대
  25년 고점 대비 주가 약 61% 하락하면서 26년/27년 예상 주가수익비율(PER) 15배/12배까지 하락. 밸류에이션 부담 제한적인 가운데 3분기 티니핑 영화 시즌2 개봉 앞두고 있어 상반기 중 관심 확대 유효
• LG씨엔에스

  탄탄한 레퍼런스의 실적화
  목표가 91,000 | 투자의견 매수

  SK증권
  1Q26 Preview
  매출액 1.28조원(+5.8% YoY, 이하 동일), 영업이익 1,001억원(+26.9%), 지배주주 순이익 735 억원(+29.5%)으로 영업이익은 컨센서스에 부합할 것으로 전망한다.
  
  클라우드&AI 매출은 7,336 억원(+2.3%)으로 성장세를 이어가나, 대규모 AX 프로젝트 수주가 아직 본격화되지 않아 실적 기여는 제한적이다.
  
  스마트엔지니어링(+7.1%)은 넌캡티브 물량 증가에 힘입어 성장하고, DBS(+13.6%)는 대형 차세대 금융 프로젝트 매출 인식이 이어지며 전분기에 이어 높은 성장률이 지속된다.
  
  
• 하이브

  아쉬운 1분기, 주목할 2분기
  목표가 400,000 | 투자의견 매수

  IBK투자증권
  1Q26 Preview: 영업이익 399억원(+84.5% YoY) 추정
  동사의 1분기 실적은 매출액 6,376억원(+27.4% YoY, -10.9% QoQ), 영업이익 399억원(+84.5% YoY, +903.7% QoQ, OPM 6.3%)으로 시장기대치(430억원)를 하회할 것으로 추정된다.
  
  1분기가 비수기임에도 불구하고 BTS 컴백 효과로 앨범판매량은 910만장(1Q25 268만장), 공연 모객은 TXT와 세븐틴 투어실적 반영으로 58.8만명(1Q25 92.5만명) 반영이 예상된다.
  
  콘텐츠 매출은 BTS 컴백 쇼케이스 및 다큐멘터리 판권 매출인식, MD 매출은 BTS 신보 굿즈와 응원봉 판매실적 반영으로 호조가 예상된다.
  
  다만, 예상보다 높았던 BTS 컴백 관련 비용과 BTS 세번째 재계약에 따른 정산율 상승으로 원가율 부담이 있었던 점이 시장기대치 하회의 주 요인이다.
  
  
• 알지노믹스

  AACR 2026: 플랫폼 바이오텍으로 레벨업
  목표가 없음 | 투자의견 없음

  신한투자증권
  첫 human PoC 입증으로 에셋/플랫폼 딜 가시성 증가
  RZ-001(간암) 1상 성공으로 플랫폼 PoC* 첫 입증. hTERT* 과발현 암종으로 적응증 확장 가능. RZ-003(알츠하이머) 빅파마 L/O 가시성 증가
• 삼양컴텍

  계속해서 성장하는 필수 방산 기자재
  목표가 없음 | 투자의견 없음

  신한투자증권
  이익률은 이미 방산업체를 넘어섰다
  2025년 기준 영업이익률 17.2%를 기록. 한화에어로(11.4%), LIG D&A(7.5%), 한국항공우주(7.3%), 엠앤씨솔루션(13.9%) 등 방산업체 대비 높은 이익률 달성. 외형 성장과 수출 본격화에 따른 영향으로 판단. 현재 구미 3공장 증설 중으로 2026년 상반기말 완료 예정, 하반기부터 캐파 확장